SZC [MUA +24,9%] - Khả năng thu hút FDI tại KCN Châu Đức gia tăng - Cập nhật

- Chúng tôi nâng khuyến nghị cho SZC từ PHÙ HỢP THỊ TRƯỜNG lên MUA khi điều chỉnh tăng giá mục tiêu cho SZC thêm 5% lên 44.200 đồng/cổ phiếu trong khi giá cổ phiếu đã giảm ~10% trong 3 tháng qua.

- Giá mục tiêu của chúng tôi tăng chủ yếu là do (1) định giá cao hơn cho KCN Châu Đức khi chúng tôi điều chỉnh tăng dự báo tăng trưởng giá thuê và dự báo doanh số cho thuê đất KCN giai đoạn 2025-26, và (2) chúng tôi cập nhật giá mục tiêu của chúng tôi đến cuối năm 2025 từ cuối năm 2024.

- Chúng tôi duy trì dự báo LNST sau lợi ích CĐTS trong năm 2024 và tăng nhẹ 2%/2% dự báo LNST sau lợi ích CĐTS trong năm 2025/26 khi doanh số cho thuê đất KCN tăng, nhưng bị ảnh hưởng tiêu cực một phần bởi kì vọng đóng góp từ mảng KĐT và thu phí đường bộ giảm.

Powered by Froala Editor