NLG [MUA +21,5%] - Dự án Akari City, Cần Thơ và Southgate sẽ thúc đẩy lợi nhuận trong nửa cuối năm 2024 và năm 2025 - Cập nhật

- Chúng tôi duy trì giá mục tiêu cho NLG ở mức 48.700 đồng/cổ phiếu nhưng nâng khuyến nghị từ KHẢ QUAN lên MUA do giá cổ phiếu đã giảm 7% trong 3 tháng qua. Nhìn chung chúng tôi duy trì dự báo LNST sau lợi ích CĐTS cho giai đoạn 2024/25/26.

- Chúng tôi dự báo LNST sau lợi ích CĐTS năm 2024 sẽ tăng 6% YoY, đạt 512 tỷ đồng, chủ yếu nhờ bắt đầu bàn giao dự án Akari City Giai đoạn 2 và dự án Cần Thơ trong nửa cuối năm 2024, cùng với việc ghi nhận lợi nhuận từ bán cổ phần Paragon trong quý 2/2024.

- Chúng tôi điều chỉnh giảm 6% dự báo doanh thu BĐS cốt lõi trong năm 2024 xuống 5.900 tỷ đồng (giảm 16% YoY), chủ yếu do giảm dự báo bàn giao tại dự án Mizuki Park và Izumi City dựa trên cập nhật từ ban lãnh đạo về kế hoạch bàn giao trong nửa cuối năm 2024 tại cuộc họp NĐT vào tháng 8/2024.

Powered by Froala Editor