Do giá cổ phiếu DPM đã giảm mạnh, chúng tôi nâng khuyến nghị lên KHẢ QUAN đồng thời giữ nguyên giá mục tiêu vì KQLN 2014 chỉ chênh lệch một chút so với dự báo của chúng tôi nhưng số liệu Quý 4 cho thấy biên lợi nhuận gộp có xu hướng cải thiện nhờ giá dầu ở mức thấp. EPS 2014 đạt 2.888 đồng, thấp hơn 7% so với dự báo của chúng tôi vì lỗ từ công ty liên doanh PVTex cao hơn so với ước tính của chúng tôi; tuy nhiên, doanh thu và lợi nhuận gộp cao hơn một chút so với dự báo của chúng tôi.