AST [MUA +32,8%] - Doanh thu năm 2023 trở về mức trước dịch - Cập nhật

- Chúng tôi nâng khuyến nghị từ KHẢ QUAN lên MUA và nâng giá mục tiêu thêm 12% cho CTCP Dịch vụ Hàng không Taseco (AST) do chúng tôi nâng dự báo lợi nhuận và cập nhật mô hình định giá mục tiêu từ cuối năm 2023 sang giữa năm 2024. 

- Chúng tôi nâng dự báo tổng LNST sau lợi ích CĐTS giai đoạn 2023-2027 thêm 12% do giảm dự phóng chi phí bán hàng & quản lý doanh nghiệp (SG&A) . Dự báo chi phí SG&A các năm 2023/2024 của chúng tôi tương đương 130% và 160% so với mức năm 2019. 

- Chúng tôi dự báo LNST sau lợi ích CĐTS các năm 2023 và 2024 lần lượt phục hồi 90% và 140% so với lợi nhuận của AST trong năm 2019 nhờ lượng hành khách hàng không quốc tế phục hồi và lượng cửa hàng bán lẻ tăng.

Powered by Froala Editor