STB - Chi phí tín dụng giảm mặc dù nợ xấu tăng; NIM giảm mạnh - Báo cáo KQKD

Ngân hàng TMCP Sài Gòn Thương Tín (STB) công bố KQKD trong 9 tháng năm 2023 (9T 2023) với thu nhập thuần từ HĐKD (TOI) đạt 19,5 nghìn tỷ đồng (+6,3% YoY) và lợi nhuận ròng đạt 5,5 nghìn tỷ đồng (+66,0% YoY), lần lượt hoàn thành 64,1% và 64,3% dự báo năm 2023 của chúng tôi. Nếu loại trừ giả định về phí banca ứng trước của chúng tôi, lợi nhuận ròng 9T 2023 hoàn thành 76,2% dự báo cả năm của chúng tôi. Tính theo quý, STB báo cáo LNST quý 3/2023 đạt 1,6 nghìn tỷ đồng (-15,1% QoQ; +34,9% YoY). Chúng tôi nhận thấy không có thay đổi đáng kể nào đối với dự báo lợi nhuận của chúng tôi cho STB, dù cần thêm đánh giá chi tiết. 

- Tăng trưởng cho vay trong 9T 2023 đạt 7,6% và tăng trưởng cho vay trong quý 3/2023 đạt 2,5% QoQ. Chúng tôi lưu ý rằng STB không có dư nợ trái phiếu doanh nghiệp tại quý 3/2023. 

- Tiền gửi khách hàng trong 9T 2023 tăng trưởng mạnh ở mức 11,7% so với dự báo cả năm của chúng tôi là 15,0%. Trong quý 3/2023, tỷ lệ CASA của STB tăng 0,3 điểm % QoQ nhưng giảm 4,1 điểm % YoY xuống còn 17,3%. 

Powered by Froala Editor